Wie man Krypto auf DEX kauft

Die sogenannten DEX sind dezentralisierte Krypto-Börsen, das heißt solche, die von einem Protokoll (technisch einem On-Chain-Smart-Contract) und nicht von realen Personen verwaltet werden. 

Sie unterscheiden sich in mehreren Aspekten von CEX oder zentralisierten Börsen, aber ihre Nutzung ist inzwischen ziemlich ähnlich geworden. 

Es gibt jedoch einen wesentlichen Unterschied in Bezug auf ihre Verwendung. 

Das Problem mit Fiat-Währungen

Tatsächlich sind DEX, die On-Chain arbeiten, völlig inkompatibel mit echten traditionellen Fiat-Währungen wie Dollar und Euro, aufgrund der einfachen Tatsache, dass echte Fiat-Währungen nicht On-Chain existieren. 

In Zukunft könnten die sogenannten CBDCs (digitale Zentralbankwährungen) auch auf großen öffentlichen Blockchains landen, aber derzeit sind sie nicht vorhanden, und es ist nicht einmal sicher, dass sie es in Zukunft sein werden.

Tatsächlich werden CBDCs höchstwahrscheinlich auf ihrem eigenen Ledger basieren, der direkt von der Zentralbank verwaltet wird, die sie ausgibt, und sie haben möglicherweise keine Notwendigkeit, auch auf öffentlichen Blockchains zu landen. 

Obwohl Fiat-Währungen nicht auf DEX vorhanden sind, gibt es Stablecoins wie USDT und USDC, die in jeder Hinsicht als On-Chain-Versionen des Fiat-Dollars betrachtet werden können. 

Daher wird auf DEX nicht direkt in Fiat-Währung operiert – und kann auch nicht operiert werden. Transaktionen werden in Stablecoins durchgeführt, was unweigerlich bedeutet, dass jeder, der in Fiat-Währung ein- oder aussteigen möchte, sich auf CEX verlassen muss, um Fiat in Stablecoins umzuwandeln und umgekehrt. 

Weitere Unterschiede

Ein weiterer wesentlicher Unterschied zwischen DEX und CEX besteht darin, dass dezentralisierte Börsen keine Benutzeridentitätsprüfung erfordern und vollständig anonym sind. 

Um ehrlich zu sein, gibt es heute, da sie auf öffentlichen Blockchains basieren, Tools, die in mehreren Fällen die Rückverfolgung des Namens des Besitzers eines anonymen Kontos auf einer DEX ermöglichen, aber in der überwiegenden Mehrheit der Fälle können sie nicht nur frei, sondern auch anonym genutzt werden. 

Wenn jedoch eine CEX verwendet wird, um Fiat gegen Stablecoins zu tauschen, wird die Anonymität oft kompromittiert. 

Ein weiterer entscheidender Unterschied liegt darin, dass auf CEX der Verwahrer der Benutzergelder der Börsenbetreiber ist, während es auf DEX der Benutzer selbst bleibt.

Es sollte jedoch beachtet werden, dass Gelder, die zur Nutzung auf einer DEX hinterlegt werden, tatsächlich in einen Smart-Contract eingezahlt werden, der im Falle von Problemen dem Benutzer möglicherweise keinen Zugriff mehr auf diese Gelder ermöglicht oder im Falle eines Diebstahls die gestohlenen Vermögenswerte nicht zurückgeben kann. 

Kauf von Krypto auf DEX

Der Kauf von Krypto auf einer DEX bedeutet im Wesentlichen, ein Token gegen ein anderes zu „tauschen", dank Liquiditätspools, die von Smart-Contracts verwaltet werden. 

Dies ist oft eine sehr einfache Aktion, vergleichbar mit der auf traditionellen CEX, aber technisch hat sie erhebliche Unterschiede. 

Der erste Schritt besteht jedoch darin, die Gelder auf der dezentralisierten Börse zu hinterlegen. 

Es ist nicht notwendig, Stablecoins einzuzahlen, da viele DEX Handelspaare in der nativen Kryptowährung der Blockchain unterstützen, auf der sie basieren. Beispielsweise unterstützen DEX auf Ethereum verschiedene Handelspaare in ETH. 

Falls Sie Stablecoins einzahlen möchten, müssen Sie diese zunächst auf einer CEX mit Fiat-Währung kaufen, falls Sie sie nicht bereits in Ihrem Wallet haben. 

Erster Schritt: Das Non-Custodial Wallet

Um eine DEX zu nutzen, wird ein Non-Custodial Wallet benötigt. 

Dies ist ein Krypto-Wallet, das vollständig allein dem Benutzer gehört, was bedeutet, dass es die volle und ausschließliche Kontrolle über die privaten Schlüssel nur dem Benutzer und niemand anderem gewährt. 

Bevor Sie fortfahren, ist es ratsam, gründlich zu verstehen, was Non-Custodial Wallets sind, wie sie funktionieren und wie man sie verwendet, da sie kein Äquivalent im traditionellen Finanzwesen haben. 

Im Allgemeinen ist das am häufigsten verwendete Non-Custodial Wallet für die Interaktion mit DEX, insbesondere auf Ethereum und Solana, MetaMask, das auch auf EVM-kompatiblen Chains wie Arbitrum, Base, Optimism und Polygon verwendet werden kann. Es ist sowohl als Browser-Erweiterung als auch als mobile App verfügbar. 

Ein weiteres weit verbreitetes Non-Custodial Wallet ist Trust Wallet, auch weil es mehr als 100 Blockchains unterstützt. Dieses Wallet ist jetzt sowohl als Browser-Erweiterung als auch als mobile App verfügbar.

Für DEX auf Solana wird Phantom häufig verwendet. 

Das Non-Custodial Wallet sollte nur von der offiziellen Website oder offiziellen App-Stores heruntergeladen werden, und sobald ein neues Konto erstellt wurde, ist es absolut wichtig, die Seed-Phrase sorgfältig und in vollständiger Sicherheit zu speichern.

Ohne sie könnte es nämlich völlig unmöglich sein, Ihre Gelder im Falle von Problemen wiederherzustellen. Darüber hinaus hat jeder, der sie besitzt, vollen und uneingeschränkten Zugriff auf alle Gelder des Wallets, daher muss sie so gut wie möglich geschützt und niemals mit jemandem geteilt werden. 

Zweiter Schritt: Die Einzahlung

Nach der Installation des Non-Custodial Wallets ist es notwendig, Gelder einzuzahlen. 

Einige Non-Custodial Wallets ermöglichen auch Käufe in Fiat-Währung, wenn sie mit kompatiblen zentralisierten Diensten verbunden sind. 

Alternativ können erste Käufe auf CEX getätigt werden, und dann können die Gelder in ein Non-Custodial Wallet übertragen werden. 

An diesem Punkt sollten die Gelder jedoch zur DEX verschoben werden, aber es entsteht ein Problem. 

Tatsächlich müssen für die Übertragung von Geldern vom Non-Custodial Wallet zum On-Chain-Smart-Contract der DEX Gebühren bezahlt werden.

Die Gebühren müssen ausschließlich in der nativen Kryptowährung der Blockchain bezahlt werden, auf der die Transaktion ausgeführt wird, und die Transaktion muss ausschließlich auf einer der von der DEX unterstützten Blockchains ausgeführt werden. 

Daher ist es notwendig, noch bevor Gelder im Non-Custodial Wallet eingehen, zu recherchieren, welche Blockchain verwendet wird, indem sie aus den von der beabsichtigten DEX unterstützten ausgewählt wird (oft unterstützen DEX eine einzelne Chain plus ihre Layer-2s). 

Sobald die Blockchain, die Sie verwenden möchten, ausgewählt ist, müssen alle On-Chain-Vorgänge auf dieser Blockchain durchgeführt werden, einschließlich der ersten Einzahlung in das Non-Custodial Wallet. 

Es ist auch notwendig sicherzustellen, dass das Non-Custodial Wallet über ausreichende Mittel in der nativen Kryptowährung dieser Blockchain verfügt, um die Gebühren für nachfolgende Transaktionen zu decken. 

Zu diesem Zeitpunkt muss die zweite Einzahlung, die auf der DEX, immer und nur mit dieser Blockchain erfolgen. 

Die Einzahlung auf der DEX erfolgt einfach durch Senden von Geldern vom Non-Custodial Wallet zur DEX auf der gewählten Blockchain und Zahlung der Gebühren in ihrer nativen Kryptowährung. 

Für DEX auf Ethereum ist die native Kryptowährung, die zur Zahlung von Gebühren verwendet wird, ETH, während es für die auf Solana beispielsweise SOL ist. 

Im Allgemeinen ist es jedoch ausreichend, Ihr Non-Custodial Wallet zu verbinden, um Ihre Gelder auf einer DEX zu verwenden, wodurch die zweite Einzahlung viel einfacher wird. Tatsächlich können in mehreren Fällen, sobald das Non-Custodial Wallet mit der DEX verbunden ist, die bereits im Wallet vorhandenen Gelder direkt auf der DEX selbst verwendet werden. 

Dritter Schritt: Der Kauf 

Sobald die Gelder auf der DEX hinterlegt sind, sowohl die für den Kauf zu verwendenden als auch die zur Zahlung der Gebühren, können Sie mit dem Kauf fortfahren. 

In Wirklichkeit ist der Kaufprozess nach dem Verbinden mit dem Wallet oft sehr einfach. 

Mit anderen Worten, die Hauptkomplikationen entstehen nur während der anfänglichen Einrichtungsphase, die nur einmal durchgeführt wird. Sobald alles konfiguriert ist und die Gelder auf der Börse hinterlegt sind, ist der Rest ziemlich einfach und sehr ähnlich dem, was auf CEX getan wird. 

Um den Kauf zu tätigen, genügt es, auf der DEX das Handelspaar auszuwählen, das Sie verwenden möchten, welches aus dem Token bestehen muss, den Sie kaufen möchten, und dem, den Sie für die Zahlung verwenden möchten. 

An diesem Punkt ändern sich die verschiedenen Schnittstellen verschiedener DEX leicht, sodass das Verfahren im Detail von einer DEX zur anderen leicht unterschiedlich ist. Die Logik bleibt jedoch immer gleich. 

Geben Sie den Betrag des Tokens ein, den Sie kaufen möchten, und die DEX berechnet automatisch den Wechselkurs basierend auf dem Liquiditätspool zu diesem Zeitpunkt.

Legen Sie die Slippage-Toleranz fest (normalerweise zwischen 0,5 % und 1 %), das heißt die maximal akzeptable Preisvariation, um Verluste im Falle von Volatilität zu vermeiden.

Stellen Sie sicher, dass Sie über ausreichende Mittel zur Deckung der Gebühren verfügen, und wenn alles korrekt ist, klicken Sie, um die Transaktion (d. h. den Swap) zu initiieren. 

Von diesem Punkt an übernimmt die DEX alles. 

Eine wichtige Klarstellung: Gebühren können von Zeit zu Zeit variieren und hängen auch vom Grad der Blockchain-Überlastung ab.

Daher ist es immer ratsam, ihren Betrag vor dem Initiieren des Swaps sorgfältig zu überprüfen, da sie zu bestimmten Zeiten besonders hoch sein können und zu unangenehmen Überraschungen führen können. 

Sobald der Swap abgeschlossen ist, befinden sich die gekauften Token im DEX-Konto. Wenn die DEX mit dem Non-Custodial Wallet verbunden ist, sind sie bereits dort.